Десетте книги за финансово образование и инвестиции

Финансовото образование е процес на научаване как работят парите, как да ги управлявате ефективно и как да ги накарате да работят за вас. То ви учи как да планирате приходите си, да спестявате за бъдещето, да инвестирате разумно и да избягвате финансови капани.

Финансовото образование ви дава контрол върху вашия финансов живот, помага ви да постигнете целите си, да изградите по-сигурен и комфортен живот и ви дава спокойствие. С правилните познания можете да вземате информирани финансови решения, да се подготвите за бъдещето и да изградите личното си богатство.

По същество финансовото образование е ключът към финансовата свобода.

Прочел съм над 100 книги за финансово образование и инвестиции през годините и по-долу избрах десет от най-добрите книги в областта.

1. “Интелигентният инвеститор” от Бенджамин Греъм

Бенджамин Греъм, смятан за най-великия инвеститор на 20-ти век, направи революция в света на инвестирането със своята концепция за „инвестиране на стойност“. Неговата книга „Интелигентният инвеститор“ е библия за всеки инвеститор, който иска да взема информирани решения и да гради дългосрочно богатство.

Жизненоважно и незаменимо, настоящото издание на „Интелигентният инвеститор“ (с коментари на Джейсън Цвайг) е най-важната книга, която някога ще прочетете за това как да постигнете финансовите си цели.

Книгата ви учи на три основни неща:

• Как да сведете до минимум вероятността от понасяне на необратими загуби?
• Как да увеличите максимално шансовете си да постигнете реални печалби?
•  Как да контролирате саморазрушителното поведение, което пречи на повечето инвеститори да максимизират своя потенциал?

Какво всъщност има предвид Греъм под „интелигентен“ инвеститор:

• Да бъде търпелив, дисциплиниран и с желание да се учи
•  Да може да контролира чувствата си и да мисли самостоятелно

Това със сигурност е най-важното четиво, когато става въпрос за финансово образование за всеки инвеститор.

2. “Богат татко, беден татко” от Робърт Т. Кийосаки

Книгата “Богат татко, беден татко”, написана от Робърт Т. Кийосаки,е една от най-известните книги за финансово образование. Впечатляващ цитат от автора е следният:

Основната причина хората да се борят с финансови затруднения е, че са преминали през училище, без да са научили нищо за парите. Резултатът е, че те се научават да работят за пари, но никога не се научават да накарат парите да работят за тях.

Въпреки че авторът се превърна в доста противоречива фигура през последните години, книгата, написана от него, все още е ценна и не бива да липсва в багажа от знания на един инвеститор, който се стреми към финансова независимост.

Книгата “Богат татко, беден татко” ще ви помогне:

• да откриете, че богатството не се измерва само в пари
• да разберете значението на инвестирането в активи, а не в пасиви
• да осъзнаете, че финансовото образование е от съществено значение за успеха
• да научите как да обучавате децата да управляват разумно парите
• да изградите солидна основа за финансова независимост

Книгата не само ви показва разликата между разбирането на парите и работата от гледна точка на „богат татко“ и „беден татко“, но също така обяснява разделянето на обществото на това, което Кийосаки нарича „квадрант на парите“.

3. “Психология на забогатяването” от Морган Хаузел

Книгата “Психология на забогатяването” от Морган Хаузел ще ви накара да осъзнаете, че финансовият успех не зависи толкова от нивото ни на интелигентност. Зависи повече от това как знаем да се държим и да се отнасяме към парите.

Финансовият успех не е сложна наука, а лично умение, където как се държим е по-важно от това, което знаем.

Книгата е разделена на 20 глави, които описват най-парадоксалните особености на психологията на парите според автора. Главите се въртят около обща тема – парите – но те са самостоятелни и разбирането на всяка глава не зависи от прочитането на предишната. 

Четенето на тази книга, пълна с интересни истории за това как различните хора са подходили към парите, спестяването, харченето и инвестирането, ще ви помогне да промените начина си на мислене по всеки от тези въпроси. Ще можете да вземате по-добри финансови решения и да се радвате на повече просперитет и по-богат живот.

Най-голямата форма на богатство е способността да се събуждаш всяка сутрин и да казваш: „Днес мога да правя каквото искам“. Способността да правиш каквото искаш, когато искаш, с когото искаш, толкова дълго, колкото искаш. Тази способност е безценна. Това е най-големият дивидент, който парите ви дават.

4. “Случайна разходка по Уолстрийт” от Бъртън Г. Малкийл

“Случайна разходка по Уолстрийт” от Бъртън Г. Малкийл е една от най-влиятелните книги за финансово образование, издадена през 1973 г., актуализирана и преиздадена 13 пъти през петте си десетилетия на съществуване. 

Книгата е дълга над 550 страници и обхваща както спекулативните балони на историята, така и плюсовете и минусите на фундаменталния анализ, техническия анализ, теорията за ефективния пазар, теорията за ефективната диверсификация на портфолиото, теорията за използването на интелигентния бета фактор, управлението на личните финанси и упражнения за разпределение на портфейла, демонстриращи ефективността на дългосрочното инвестиране чрез индексни фондове.

Въз основа на богатия си опит като икономист, финансов съветник и успешен инвеститор, Малкийл показва в тази книга защо човек, който спестява редовно и инвестира в диверсифициран набор от индексни фондове (ETF), може да постигне над средната инвестиционна възвръщаемост. 

Той също така говори за настоящите инвестиционни мании и прави критичен поглед към криптовалутите, незаменимите токени (NFT) и меме акциите (тези акции, които поскъпват без логическа основа, а само поради пазарна мания, подчертана от социалните медии).

Авторът също така разкрива как да се правят данъчно ефективни инвестиции и как да се използват техниките за управление на инвестициите, които станаха популярни напоследък, включително факторно инвестиране, паритет на риска и ESG портфейли.

5. “Обикновени акции и необикновени печалби” от Филип А. Фишър 

Книгата на Филип А. Фишър “Обикновени акции и необикновени печалби”  проправя пътя към успеха за всички инвеститори, като обяснява как да анализирате компаниите, как да разбирате пазара, как да правите интелигентни инвестиции и как да печелите, като сте търпеливи с пазара и наблюдавате дългосрочните развития.

Инвестирането на фондовия пазар изисква база от знания, силен самоконтрол, рационален ум и минимизиране на емоционалния фактор в нашите действия. Всички тези характеристики изискват упорит труд и решителност за успех.

Въпреки че пазарът непрекъснато се развива, основните концепции остават същите. Вътрешната стойност на една компания се определя от нейните основи, а цената на акциите е резултат от това как компанията се възприема от инвеститорите. Цената може да се променя ежедневно поради фактори като външни събития, промени в ръководството, пазарни корекции и др.

Филип А. Фишър публикува тази книга за първи път през 1958 г. Тя е изчерпателно ръководство за качествен анализ на компаниите и техния бизнес. В резултат на това книгата е важен източник за проучване за тези, които искат да имат качествено ръководство за намиране на отлични компании, в които да инвестират.

6. “Есетата на Уорън Бъфет” от Лоранс А. Кънингам

Една класика, “Есетата на Уорън Бъфет: Уроци за корпоративна Америка” е книгата, която Уорън Бъфет подписва и обича най-много. Популярността и дълголетието на книгата в продължение на три десетилетия свидетелстват за факта, че идеите на Уорън Бъфет са разбираеми, неповтарящи се и лесни за възприемане. 

Начинаещите и опитните читатели ще получат безценно неформално образование от този сборник с най-добрите есета на Уорън Бъфет.

Когато Уорън Бъфет говори, целият свят слуша. И с добра причина: Бъфет е най-успешният инвеститор-мениджър в историята. 

Той постави световни рекорди, като постигна нетно лично състояние от над 150 милиарда долара и висока нетна стойност на холдинговата си компания Бъркшър Хатауей, която достигна трилион долара пазарна капитализация. Списание “Таймс” описва Бъфет като един от най-влиятелните хора в света и той със сигурност е такъв.

Книгата на Лорънс А. Кънингам най-добре събира философията на Уорън Бъфет от 1997 г. насам, като представя възгледите на Бъфет за инвестирането и управлението под формата на тематично организиран сборник от неговите годишни писма, заедно с коментара на Кънингам.

7. “Пари. Овладей играта” от Тони Робинс

Книгата “Пари. Овладей играта” от Тони Робинс превръща и най-сложните финансови концепции в прости и работещи. Без значение какъв доход имат, читателите преминават през стъпките, които могат да ги направят финансово свободни чрез развенчаване на митовете и опростяване на предизвикателствата, които пречат на толкова много хора да станат богати.

Тази книга ви показва как:

• да създадете гарантиран поток от доходи за цял живот
• да постигнете финансовите си цели 30% по-бързо и се пенсионирате от работната сила десет години по-рано
• да спечелите спокойно мислене и финансова сигурност (дори ако започнете късно)
• да надникнете в умовете на 50 от най-успешните инвеститори в света – от Карл Икан и Чарлз Шваб до Рей Далио и Стив Форбс.
• да научите как да прилагате несравнима стратегия от най-великия мениджър на хедж фондове в света, който е правил пари дори когато пазарите са се сринали.
• да инвестирате като богатите, споделяйки пазарните печалби, гарантирано, че няма да загубите, когато пазарите паднат.

Това е книга за тези, които тепърва започват и искат разяснение на понятията за финансово образование.

8. “Акции за дългосрочно инвестиране” от Джеръми Сийгъл

Книгата “Акции за дългосрочно инвестиране” от Джеръми Сийгъл, отпечатана за първи път през 1994 г. и сега в шестото си издание (2023 г.), разглежда дългосрочно финансовите пазари от 1802 г. насам, главно пазара на САЩ, но с някои сравнения с пазари в други страни.

Ще намерите задълбочени дискусии на големите въпроси, пред които са изправени инвеститорите: мъртво ли е инвестирането в международните пазари? Какво означават глобалните промени като изменението на климата за световните пазари?

Вижте това класическо ръководство за овладяване на поведението на фондовия пазар, минали тенденции и бъдещи прогнози, така че да разполагате с всички инструменти, от които се нуждаете, за да развиете силно дългосрочно портфолио, което е едновременно безопасно и печелившо.

Като справочник за историята на пазарите, книгата осигурява знанията, статистическите изчисления, идеите и инструментите, от които се нуждаят всички инвеститори.

Една добра инвестиционна стратегия е колкото психологическо, толкова и интелектуално предизвикателство. Както при други предизвикателства в живота, може би е най-добре да потърсите професионална помощ, за да структурирате и поддържате добре диверсифицирано портфолио. 

Ако все пак решите да потърсите помощ, не забравяйте да изберете професионален финансов съветник, който е съгласен с основните принципи на диверсификация и дългосрочно инвестиране, изложени в тази книга.

9. “Всичко за разпределението на активи” от Ричард А. Фери

Книгата “Всичко за разпределението на активи” от Ричард А. Фери обяснява информация, което ни е необходима за:

• Прилагане на интелигентна стратегия за разпределение на активите
• Диверсифициране на инвестициите в класове активи: акции, облигации, недвижими имоти и др.
• Промяна на разпределенията и други методи за оптимизиране на печалбите

Да се ​​опитвате да надминете пазара е лотария. Ако гледате на дългосрочното инвестиране като сериозен инвеститор, трябва да подходите към портфолиото си като към бизнес.

Успехът на стратегията за разпределение на активите се крие в увереността на инвеститора, че евтиният подход за управление на портфейла с множество активи е подходящ за тях. С тази увереност идва и ангажиментът да се поддържа това разпределение при всички пазарни условия. 

Добре проектираното портфолио от евтини инвестиции, което отговаря на толерантността на инвеститора към риска, ще му помогне да следва инвестиционния план както в добри, така и в лоши времена.

Научете принципите на разпределение на активите, създайте инвестиционен план, който отговаря на вашите лични нужди, прилагайте и поддържайте този план и запазете разходите ниски.

10. “Методът на Питър Линч” от Питър Линч

Книгата “Методът на Питър Линч” (“One Up on Wall Street”) от Питър Линч е задължително четиво за индивидуалните инвеститори. От първото си публикуване (през 1989 г.) книгата е преиздадена 30 пъти и е продадена в над милион копия.

Книгата описва много подробно и с примери как един обикновен инвеститор може да използва това, което вече знае за много от компаниите, чиито продукти използва редовно, за да инвестира и да получи много добра възвръщаемост на фондовия пазар.

Питър Линч беше мениджър на инвестиционния фонд “Магелан” във “Фиделити Инвестмънтс” между 1977 и 1990 г., като увеличи портфолиото от 18 милиона долара на 14 милиарда долара през този 13-годишен период.

Книгата е насочена към индивидуални инвеститори в акции и предоставя изобилие от примери за анализ на акции на добре известни компании като Avon, Coca-Cola, Colgate-Palmolive, Exxon, Ford, IBM, Intel, McDonald’s, Philip Morris, Procter and Gamble, Subaru, Toys “R” Us и Xerox.